Det som hände i Japan händer nu i Sverige

1990-talets utveckling i Japan
I mitten av 1989 bromsade bankerna plötsligt lånetillväxten. Ett halvår senare nådde aktiepriserna en topp och sedan slutade markpriserna stiga. Eftersom inga fler nyskapade pengar kom ut på tillgångsmarknaderna, kunde priset inte växa mer. Spekulanterna måste skydda sina positioner och började sälja. Enbart under 1990-talet dök aktiemarknaden, enligt aktieindexet Nikkei 225, med 32 procent. Även markpriserna inledde sin starka nedgång. Vissa starkt spekulativa tomter i affärsdistrikt fick se sitt ”marknadsvärde” sjunka med 80 procent eller mer. Fler och fler fastighetsspekulanter drabbades av ”problem”. När de gick i konkurs fick bankerna känna av de första osäkra fodringarna på decennier. De insåg att problemet lätt kunde växa och började därför bli mycket försiktiga. De reducerade drastiskt mängden nya lån till fastigheter, byggenskap och finansbolag. Detta drev emellertid tillgångspriserna nedåt ytterligare eftersom allt mindre nya pengar kom ut på marknaden. Därmed ökade konkurserna. När bankerna började inse de potentiellt osäkra fodringarnas enorma skala – merparten av ”bubbellånen” om 99 biljoner yen var på väg att gå snett – blev de så rädda att de inte bara slutade låna ut till spekulanter, utan även begränsade lånen till industriföretag som inte hade något med bubblan att göra.

Annonser

Bostadsbubblan lägesrapport #5

Nu börjar det hända grejer, SCB:s nya statistik visar att pengar skapade ur intet till bostadslån hade en minskad årlig ökningstakt med 0.3 punkter i oktober. Det är största minskningen på länge:

Bostadslånen hade därmed en årlig tillväxttakt på 7,9 procent i oktober, en minskning med 0,3 procentenheter jämfört med september.

I föregående inlägg kunde vi se att det var en minskning på hela 5 miljarder på månadsbasis, alltså en kraftig minskning, men då SCB:s siffra inkluderar 11 månaders utöver oktober ser minskningen liten ut (bara 0.3 procent). Det är fortfarande tidigt, men håll ett öga på detta. Kommande tre månader blir extremt intressanta för bostadsbubblans fortsatta utveckling.

Bostadsbubblan lägesrapport #2

Idag släpptes första statistiken för bankernas penningskapande (aka ”utlåning till hushåll) efter amorteringskravet infördes (juni). Tillväxttakten för pengar som används till bostadsrelaterade transaktioner (bostadslånen) minskade för första gången på över fyra år. Länk till SCB:s rapport: Lägre tillväxttakt för hushållslån

I juni hade hushållens lån från monetära finansinstitut (MFI) en årlig tillväxttakt på 7,7 procent. Det är en minskning med 0,1 procentenheter jämfört med maj.

Ökningstakt procent för pengar i cirkulation

Trendvändning för ökningstakten är det första tecknet på att en skulddriven bubbla i ett inflationsbaserat system (ett system som helt bygger på ständigt ökad penningmängd) kan vara på väg att spricka. Prisdata som kom tidigare i juli, för juni månad, visar att priserna på bostäder faller i Sverige:

Snabbaste raset för lägenheter i Stockholm sedan 2008

Alla varningstecken är nu på plats. Det betyder inte att det är nu bubblan spricker. Om bubblan spricker nu beror helt på vilka beslut de penningskapande bankerna tar. Fortsätter de strypa pennningtillgången kommer bubblan att spricka, var exakt smärtgränsen ligger, där penningtillgången är så låg att den triggar en kreditkollaps är svårt att säga, min gissning runt 4-5 procent.

Notera att bankerna skapade 28 miljarder kronor i juni månad, det blir ca 1 miljard kronor varje dag. Det är helt otroligt att det kan tillåtas pågå. Inte bara att det tillåts, det tom pushas och uppmuntras av staten genom monopol och statliga garantier uppbackade av våld. Sjukt land. Hur kunde det bli så här?

Amorteringskravens effekt på bostadspriser

Har postats tidigare här, men är kanske mer aktuellt än någonsin nu:

Här är ett väldigt intressant inlägg som Hocht66 postade på Börssnack idag:Amorteringskrav 1 augusti – vad händer på bostadsmarknaden? tips!

Han tar upp det faktum att det kommer bli svårare att låna och att efterfrågan som följd kommer att minska, något som just nationalekonomen Richard Werner varnat för är historiskt vad som fått bostadsbubblor att spricka runt om i världen. Jag klistrar in inlägget nedan:

Hocht66  20:25:46

Jag följer bostadsmarknaden noggrant och har några reflerktioner om vad som kommer hända på bostadsmarknaden (i Stockholm, möjligtvis även i Göteborg).

Jag går och har gått på ca 5-10 visningar i veckan (Stockholm) de senaste åren och har då letet efter objekt som är ”kap” som det går att tjäna pengar på. Iom att det i veckan blev tydligare vilka regler som gäller när amorteringskraven börjar gälla verkar det ha fått konsekvenser på bostadsmarknaden.

Saker att tänka på om du leter lägenhet eller ska sälja lägenhet:

  • Om du måste sälja inom ett år ska du definitivt försöka sälja så fort som möjligt. Efter den 1 augusti kommer det bli dyrare (månadskostnaden blir högre, påtvingat sparande) för folk med hög belåningsgrad. Lånelöftena kommer bli lägre från banker och de som använder max belåningsgrad kommer ha mindre pengar att röra sig med, det är fakta.
  • Jag har även märkt att företag som bygger vindsvåningar vräker ut sina byggprojekt nu för att hinna sälja dessa innan 1 augusti.
  • Om du inte måste köpa ska du definitvt vänta med att köpa. Du kommer säkert fundera över att din månadskostnad kommer bli högre om du väntar till efter 1 augusti, men du kommer få samma lägenehet till ett lägre pris om du väntar och därmed lägre månadskostnad. Du får även ett fint ”sparande” (amortering) om du väntar.
  • Undvik att köpa lägenhet nu om du bor i en lägenhet och behöver sälja lägenheten du bor i närmare inpå 1 augusti eller tom efter. (Optimala är om du vågar sälja först, och sedan köpa efter 1 aug)
  • Hur mycket kan det gå ner? Lägenheter som lockar förstagångsköpare kommer sjunka mest – (1or och små 2or). För varje 1000kr månadskostnaden ökar(amortering) kommer lägenhetspriset sjunka 100tkr-200tkr.
  • Exempel: Ett lån på 3 miljoner kronor/85% av bostaden svärde ger en amortering på ca 5000kr i månaden. Detta påverkar värdet på den aktuella bostaden negativt med ca 500 000kr – 1000 000kr eftersom lånelöftet kommer bli ungefär så mycket lägre. Men som sagt – störst effekt på lägenheter där köpare lånar till stora delar av bostadens värde. (Förstagångs köpare)
  • ”Klippare” som ska tjäna pengar på att renovera kommer avvakta med att köpa lägenheter nu, därför skulle renoveringsobjekt kunna sjunka något i pris.

Detta är konsekvensen av amorteringskravet 1 augusti – Lycka till med era affärer!

Stockholmsbörsen: Stor huvud-skuldra-formation på gång

En liten sneak peek av Flute-tankars senaste inlägg. OBS att H&S formationer var toppformationerna före IT-kraschen & kollapsen 2008, mao, bör tas på stort allvar. Från inlägget:

Om OMXS30 skulle bryta under senaste lokala bottnen vid 1250 kan vi isåfall enligt gängse teknisk analys se fram emot en nedgång på några hundra punkter eller annorlunda uttryckt några tiotal procent.

Om det skulle vara så som jag säger här pågår just nu uppbyggnaden av den högra skuldran i formationen. Notera att med tanke på hur lång den vänstra skuldran är kan det ta ytterligare några månader av skvalpande index innan genombrottet neråt sker.

Observera att denna formation bara är bekräftad om OMXS30 bryter under 1250. Det kan alltid hända något annat, men om signalen kommer bör man vara beredd på kraftig nedgång.

Läs hela inlägget här: http://flutetankar.blogspot.se/2016/05/huvud-skuldra-formation-pa-gang-pa.html